農(nóng)歷新年未至，國(guó)內(nèi)原奶市場(chǎng)已經(jīng)刮起了徹骨的寒風(fēng)。

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，截至2022年底，全國(guó)范圍內(nèi)的原奶平均價(jià)格，已經(jīng)由年中的每公斤4.3元，跌落至每公斤3.9元左右。

包括內(nèi)蒙古、河北在內(nèi)的國(guó)內(nèi)十個(gè)主要奶源產(chǎn)地，在進(jìn)入2022年后持續(xù)低迷，截至12月底已經(jīng)跌至4.12元左右，同比跌幅達(dá)到了4.2%。其中，寧夏地區(qū)的原奶價(jià)格更是一路跌至每公斤3.8元。

隨著原奶價(jià)格的不斷走低，各個(gè)牧場(chǎng)的經(jīng)營(yíng)也越發(fā)艱難，目前大量的中小牧場(chǎng)，普遍面臨著2022年供奶合同到期后不再續(xù)約的風(fēng)險(xiǎn)。甚至個(gè)別牧場(chǎng)已經(jīng)中斷原奶生產(chǎn)，開始“殺?！?，轉(zhuǎn)向肉制品相關(guān)業(yè)務(wù)。

而相比上游牧場(chǎng)的困頓現(xiàn)狀，更令人心寒的，或許還是下游乳制品市場(chǎng)的消費(fèi)疲軟，短時(shí)間內(nèi)仍看不到扭轉(zhuǎn)的希望。

一、奶價(jià)下跌消費(fèi)疲軟，學(xué)生奶或成避風(fēng)港?

當(dāng)前的原奶價(jià)格，已經(jīng)處于相當(dāng)危險(xiǎn)的境地。

由于受到疫情和戰(zhàn)爭(zhēng)的影響，2022年全球范圍內(nèi)大宗原材料都出現(xiàn)了劇烈幅度的上漲。其中，與養(yǎng)殖業(yè)戚戚相關(guān)的豆粕、玉米等飼料，價(jià)格波動(dòng)更是明顯。

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，截至2022年12月，全球范圍內(nèi)的豆粕價(jià)格同比高漲45.5%，平均價(jià)達(dá)到了每公斤5.37元，而玉米價(jià)格上漲8%，全球平均價(jià)每公斤2.97元。同時(shí)期的國(guó)內(nèi)市場(chǎng)中，豆粕平均價(jià)格約為每公斤5.11元，同比上漲35.9%，玉米平均價(jià)約為每公斤3.06元，同比上漲5.5%。

而在原奶生產(chǎn)過程中，飼料價(jià)格占據(jù)了原奶總成本的70%，這也導(dǎo)致了牧場(chǎng)成本激增，利潤(rùn)大幅承壓。行業(yè)專家進(jìn)行評(píng)估后，更是認(rèn)為在原材料成本激增的情況下，原奶價(jià)格只有超過了每公斤4.3元，才能保證牧場(chǎng)利潤(rùn)空間維持在8%左右，否則就會(huì)影響到企業(yè)資金鏈的穩(wěn)定。

盡管理論并不能完全代表所有的現(xiàn)實(shí)情況，但目前國(guó)內(nèi)原奶已經(jīng)明顯處于供應(yīng)過剩的周期性階段。接下來的2023年，很可能會(huì)出現(xiàn)中小牧場(chǎng)大量破產(chǎn)，同時(shí)為了應(yīng)對(duì)周期性行業(yè)收縮，也會(huì)有不少企業(yè)采取殺牛、賣牛等方式，來減緩經(jīng)營(yíng)壓力。

導(dǎo)致這一情況的原因，不僅是受到全球范圍內(nèi)飼料價(jià)格上漲的影響，更多的還是2022年國(guó)內(nèi)乳制品市場(chǎng)的消費(fèi)疲軟。關(guān)于這一點(diǎn)，從各大上市乳企的第三季度財(cái)報(bào)中就能夠看出端倪。

除去在港交所上市的蒙牛等乳企并不發(fā)布三季度財(cái)報(bào)外，18家上市乳企在2022年前三季度中，只有貝因美的營(yíng)收漲幅達(dá)到了45%。同時(shí)，營(yíng)收漲幅超過20%的乳企只有妙可藍(lán)多和均瑤健康，漲幅位于10%~20%之間的，也只有伊利、新乳業(yè)、天潤(rùn)乳業(yè)、西部牧業(yè)這四家。

而曾一度表現(xiàn)良好的陽(yáng)光乳業(yè)、三元股份、燕塘乳業(yè)、光明，卻都出現(xiàn)了負(fù)增長(zhǎng)，分別為-9.54%、-6.81%、-5.92%、-3.05%。其中，光明乳業(yè)更是在近期，以30%的折扣價(jià)出售了今日健康30%的股權(quán)，很可能正在面臨不小的資金鏈壓力。

盡管在農(nóng)歷新年前后，依照民俗傳統(tǒng)還會(huì)出現(xiàn)一輪送禮場(chǎng)景帶來的乳制品需求高漲，但考慮到人員大規(guī)模流動(dòng)可能導(dǎo)致疫情再度反復(fù)的風(fēng)險(xiǎn)，不確定性過高，或許很難成為各個(gè)乳企扭轉(zhuǎn)戰(zhàn)局的機(jī)遇。

短時(shí)期內(nèi)，乳制品消費(fèi)疲軟的現(xiàn)狀仍將持續(xù)，乳企的銷售策略也會(huì)隨之調(diào)整，很可能會(huì)暫緩高端化競(jìng)賽，轉(zhuǎn)向中低端市場(chǎng)沉淀。與此同時(shí)，在避險(xiǎn)情緒的影響下，乳企也會(huì)更傾向于尋求國(guó)家政策的支持，借以尋找更穩(wěn)定的供貨渠道，在行業(yè)周期性寒冬中探索“避風(fēng)港”。

在這樣的情況下，國(guó)家大力推廣實(shí)施的“學(xué)生飲用奶計(jì)劃”，很可能會(huì)因?yàn)榇笞谟嗁?gòu)、不在市場(chǎng)渠道銷售等特性，憑借渠道穩(wěn)定、銷售風(fēng)險(xiǎn)較低等優(yōu)勢(shì)，成為各個(gè)乳企優(yōu)先考慮的存在。

然而這個(gè)看似理想的避風(fēng)港，或許并沒有想象中那么美好。

二、學(xué)生奶問題頻出，網(wǎng)紅翻車需謹(jǐn)慎

從2000年在全國(guó)中小學(xué)推行學(xué)生奶計(jì)劃至今，學(xué)生奶的名聲始終毀譽(yù)參半。

按照相關(guān)規(guī)定，學(xué)生奶的存在是為了改善中小學(xué)生健康狀況，保障青少年健康成長(zhǎng)的民生工程。為了保證學(xué)生奶的品質(zhì)，政策規(guī)定學(xué)生奶不能在市場(chǎng)上銷售，只能以學(xué)校為單位進(jìn)行統(tǒng)一訂購(gòu)，而且營(yíng)養(yǎng)標(biāo)準(zhǔn)都要遠(yuǎn)高于市場(chǎng)同類產(chǎn)品。

作為專供牛奶，學(xué)生奶不僅對(duì)定點(diǎn)企業(yè)有著嚴(yán)格的限制性規(guī)定，而且在安全、營(yíng)養(yǎng)、方便的基本原則之外，還有著“價(jià)廉”、“自愿”的訴求，充分考慮經(jīng)濟(jì)不發(fā)達(dá)地區(qū)的實(shí)際情況。

這一計(jì)劃的初衷自然是利國(guó)利民的，但是不知從什么時(shí)候開始，學(xué)生奶卻變味了。

在當(dāng)前，有許多媒體和家長(zhǎng)都在質(zhì)疑，學(xué)生奶雖然有著純牛奶和調(diào)制乳這兩大主流分類，但根據(jù)調(diào)查，大部分學(xué)校訂購(gòu)的都是營(yíng)養(yǎng)較差，且加入少量添加劑的調(diào)制乳。為此，在前段時(shí)間“科技與狠活”瘋狂刷屏的時(shí)候，調(diào)制乳學(xué)生奶就曾遭到各路博主的窮追猛打。

其中爭(zhēng)議最大的，還是這些調(diào)制乳的配料成分，在基礎(chǔ)的生牛乳上，調(diào)制乳還會(huì)加入水、白砂糖和食品添加劑。這也引發(fā)了“兌水”、“加香精”等質(zhì)疑，在部分家長(zhǎng)看來，相比牛奶，這些調(diào)制乳更像是奶味飲料，營(yíng)養(yǎng)可能不達(dá)標(biāo)之外，還可能會(huì)導(dǎo)致肥胖等健康問題。

盡管從科學(xué)的角度而言，這些質(zhì)疑都是在“拋去劑量談毒性”，但長(zhǎng)期以來的市場(chǎng)反饋，都在表明學(xué)生奶的受眾對(duì)其并沒有太多好感。甚至在武漢、河南等地，在2022年已經(jīng)有家長(zhǎng)群體聯(lián)名要求取消學(xué)生奶的情況。

更何況，此前重慶、遼寧等地，曾因學(xué)生奶導(dǎo)致中毒，緊急叫停了學(xué)生奶工程。劣跡在前，自然也更容易導(dǎo)致恐慌情緒。

那為什么不強(qiáng)制取消調(diào)制乳的存在，改為統(tǒng)一推行純牛奶?綜合各方面資料，這背后大概有兩方面的原因。

第一是純牛奶雖然營(yíng)養(yǎng)達(dá)標(biāo)，并且不會(huì)引起太多質(zhì)疑，但在實(shí)際推廣過程中，因?yàn)榭诟休^為單薄，青少年群體普遍存在不愿意喝的情況。為了避免大量浪費(fèi)以及確保牛奶攝入量，校方在訂購(gòu)的時(shí)候也會(huì)主動(dòng)選擇更多口味的調(diào)制乳。

第二則是純牛奶的生產(chǎn)成本要遠(yuǎn)高于調(diào)制乳。根據(jù)相關(guān)規(guī)定，學(xué)生奶的蛋白質(zhì)含量最低標(biāo)準(zhǔn)是2.3%，而且純牛奶的蛋白質(zhì)含量更是要高于2.9%。

然而根據(jù)媒體報(bào)道，由于學(xué)生奶出廠價(jià)往往比市場(chǎng)銷售版低20%~30%左右，公益性質(zhì)過高，缺乏利潤(rùn)空間。姑且不論這些數(shù)據(jù)是否屬實(shí)，學(xué)生奶所追求的低價(jià)高質(zhì)，從本質(zhì)上來講確實(shí)與企業(yè)運(yùn)營(yíng)有所沖突，離不開國(guó)家財(cái)政的支持和補(bǔ)充。

不過考慮到學(xué)生奶較為封閉的銷售渠道，企業(yè)在對(duì)口銷售學(xué)生奶的時(shí)候，也無需考慮廣告、經(jīng)銷商等中間環(huán)節(jié)成本，利潤(rùn)空間或許要比媒體報(bào)道的更寬松一些才是。而且如果是真的純公益，乳企也不會(huì)對(duì)學(xué)生奶這般趨之若鶩。

如此也就引出了學(xué)生奶的另一個(gè)問題，那就是價(jià)格。據(jù)不完全了解，大部分學(xué)校在訂購(gòu)學(xué)生奶的時(shí)候，學(xué)生往往需要一次性繳納數(shù)百元或是上千元的費(fèi)用，來維持一個(gè)學(xué)期的周期，平均下來大概每瓶學(xué)生奶需要花費(fèi)3元~5元左右。

而正常的乳制品成本，除了原奶、加工、包裝等基礎(chǔ)成本外，算上營(yíng)銷成本，最終的平均成本價(jià)格大概在1.5元~2元之間。如果考慮到原奶價(jià)格持續(xù)走低的情況，學(xué)生奶的成本或許會(huì)更低。

同時(shí)，學(xué)生奶的合作乳企采用的是競(jìng)標(biāo)進(jìn)入，最大的競(jìng)爭(zhēng)門檻并不是品質(zhì)，而是競(jìng)標(biāo)價(jià)格。這也使得競(jìng)標(biāo)成功的乳企，在沒有競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手“內(nèi)卷”的情況下，將產(chǎn)品規(guī)格定位于最低的及格標(biāo)準(zhǔn)，并且很容易忽視食品安全重視。

尤其是對(duì)于一些網(wǎng)紅乳制品而言，憑借低成本高營(yíng)銷的輕資產(chǎn)運(yùn)作模式，更容易在競(jìng)標(biāo)出價(jià)方面占據(jù)優(yōu)勢(shì)。例如網(wǎng)紅奶麥趣爾，在被查出純牛奶中含有丙二醇之前，曾多次中標(biāo)烏魯木齊、昌吉等地區(qū)的學(xué)生奶項(xiàng)目。

有這樣的前車之鑒，不由得令人擔(dān)憂，例如認(rèn)養(yǎng)一頭牛、一鳴食品等，獲準(zhǔn)使用“中國(guó)學(xué)生飲用奶標(biāo)志”的網(wǎng)紅奶們，是否值得更多的警惕?

無論如何，還是希望學(xué)生奶能夠更健康安全吧。

參考資料：

《弱需求高成本 春節(jié)前夕奶價(jià)“塌方”!“倒奶殺?！睍?huì)再次上演嗎?》——財(cái)聯(lián)社

《18家上市乳企三季報(bào)盤點(diǎn)：超半數(shù)企業(yè)凈利下滑》——聯(lián)商網(wǎng)

《國(guó)家力推、家長(zhǎng)反感，學(xué)生奶窘境如何破?》——母嬰前沿